blog 1AktualnościDevelopersEnterpriseBlockchain ExplainedWydarzenia i konferencjePrasaBiuletyny

Zapisz się do naszego newslettera.

Adres e-mail

Szanujemy twoją prywatność

HomeBlogEnterprise Blockchain

Co to jest cyfrowa waluta banku centralnego detalicznego?

Kluczowe zasady detalicznego CBDC i stan przyjęcia blockchaina przez banki centralne na świecie. Matthieu Saint Olive 8 czerwca 2020 Opublikowane w dniu 8 czerwca 2020

co to jest cbdc hero


Jeśli śledzisz innowacje w finansach i kryptowalutach, być może słyszałeś nadmierne zamieszanie wokół koncepcji walut cyfrowych banku centralnego (CBDC). Czasami jednak trudno jest zrozumieć, które banki centralne są najbardziej zaawansowane w tworzeniu CBDC i jakie kluczowe zasady projektowe rozważają. Celem tego postu jest przedstawienie kluczowych zasad handlu detalicznego CBDC i podzielenie się konkretnymi przykładami tego, jak różne banki centralne na całym świecie planują wdrożyć tę technologię..

Krótka historia płatności

Pieniądz jest kluczowym składnikiem działalności gospodarczej, a jego forma fizyczna jest ściśle związana z potrzebami jego użytkowników. To jest powód, dla którego pieniądz nieustannie ewoluował od najbardziej prymitywnych form prehistorii (muszle, koraliki) do najnowszych form (gotówka, aplikacje bankowe), w następstwie ciągłego procesu dematerializacji. W ciągu ostatnich kilku lat pojawienie się produktów i usług internetowych doprowadziło do zmiany paradygmatu, w wyniku której światowe transakcje przeszły do ​​gospodarki połączonej cyfrowo. Rozwój cyfrowych środków płatniczych jest wyraźnie skorelowany ze spadkiem użyteczności gotówki w naszej gospodarce cyfrowej. Firmy takie jak PayPal, Stripe, Ant Financial i Revolut stały się liderami w branży i odniosły korzyści z przejścia do handlu elektronicznego i elektronicznego.

Niedawno widzieliśmy pojawienie się nowych innowacji w branży płatniczej. Zaczęło się od Bitcoina, a następnie stablecoinów zbudowanych na bazie łańcucha blokowego Ethereum, takiego jak Tether (USDT), z miliardami dolarów wymienianymi każdego dnia. W zeszłym roku Facebook ogłosił swoją ambicję wejścia do branży pieniężnej i płatności z projektem Libra: globalnym stablecoinem, który, jak twierdzą, poprawiłby włączenie finansowe w regionach, w których ludzie mogą korzystać z Facebooka, ale nadal nie mają konta bankowego.

Ponieważ głównym zadaniem banków centralnych jest zapewnienie stabilności monetarnej i finansowej, innowacje technologii blockchain i stablecoin zmusiły te instytucje do oceny, czy transformacja branży płatniczej stwarza ryzyko. Wśród proponowanych rozwiązań jest zapewnienie przez banki centralne alternatywy dla prywatnych cyfrowych środków płatniczych w postaci cyfrowej formy gotówki. To właśnie nazywamy walutami cyfrowymi banku centralnego.

Consensys plexus ikona okrągła Pobierz naszą białą księgę „Banki centralne i przyszłość pieniądza cyfrowego”. Ściągnij

Czym są dziś pieniądze banku centralnego?

Najbardziej rozpoznawalną formą pieniądza banku centralnego jest gotówka, która może być używana przez ogół społeczeństwa i jest najczęściej wykorzystywana do transakcji o mniejszej wartości. Inną formą pieniądza banku centralnego jest prawny środek płatniczy emitowany przez bank centralny, który reprezentuje roszczenie wobec banku centralnego. Różni się to od pieniądza banku komercyjnego, który stanowi roszczenie wobec banku komercyjnego. Jednak pod względem wartości pieniądz banku centralnego jest najczęściej używany przez instytucje finansowe do rozrachunków międzybankowych. Mówiąc prościej, oznacza to, że instytucje finansowe mają konto bankowe w banku centralnym, podczas gdy ty i ja (jako osoby fizyczne) nie możemy. Konta te są już zarządzane cyfrowo i umożliwiają transakcje w czasie rzeczywistym za pomocą systemów zwanych Real Time Gross Settlement (RTGS). Na przykład europejski system RTGS nosi nazwę Cel 2.

Dwa rodzaje CBDC

Podobnie jak roszczenia gotówkowe i roszczenia banków komercyjnych wobec banku centralnego, istnieją dwa główne typy CBDC, które są rozważane na całym świecie:

  • Sprzedaż hurtowa CBDC: ten rodzaj waluty byłby używany przez instytucje finansowe do kupna i sprzedaży aktywów finansowych i zastąpiłby systemy RTGS.
  • Sprzedaż detaliczna CBDC: ten rodzaj waluty byłby używany do płacenia za rzeczy, wysyłania pieniędzy do przyjaciół i rodziny oraz ewentualnie do otrzymywania rządowych zachęt i dotacji.

Jeśli chodzi o zakres tego postu, skupię się tylko na detalicznym CBDC, który jest podobny do cyfrowej formy gotówki. Odtąd termin „CBDC” jest używany do opisania „detalicznego CBDC”.

Kluczowe zasady sprzedaży detalicznej CBDC

Chociaż istnieje wiele możliwości projektowania detalicznego CBDC, większość banków centralnych na całym świecie zgadza się co do następujących kluczowych zasad:

  • CBDC byłoby nową formą pieniądza banku centralnego, emitowaną i kontrolowaną przez bank centralny. Podaż CBDC jest określana przez politykę pieniężną i kontrolowana przez bank centralny. 
  • CBDC to zobowiązanie wobec bilansu banku centralnego (w przeciwieństwie do pieniądza banku komercyjnego, który jest roszczeniem wobec banku komercyjnego).
  • CBDC musi zostać zaakceptowane jako środek płatniczy, prawny środek płatniczy i bezpieczny środek przechowywania wartości przez wszystkich obywateli, przedsiębiorstwa i agencje rządowe. 
  • CBDC jest rozprowadzane na zasadzie parytetu jeden do jednego z odpowiednim dekretem przez bank centralny i powinno być płynnie i swobodnie wymienialne na pieniądze i gotówkę banku komercyjnego.
  • Konsumenci nie powinni potrzebować konta bankowego, aby uzyskać i korzystać z CBDC.
  • CBDC powinno być zbudowane na otwartej infrastrukturze, aby umożliwić prywatnym firmom tworzenie innowacyjnych produktów i usług. 
  • Koszt transakcji powinien być niższy niż w obecnych systemach.

Według Banku Rozrachunków Międzynarodowych, ponad 80% banków centralnych są zaangażowani w pewne prace nad CBDC. Chiny, Szwecja, Kambodża, Bahamy i wschodnie Karaiby to jedne z najbardziej zaawansowanych inicjatyw sprzedaży detalicznej CBDC. Prowadzą piloty na żywo, a większość z nich planuje rozpocząć do końca 2021 r. Ponadto co kilka tygodni inny bank centralny ogłasza plan uruchomienia pilotażu CBDC. Najnowsze kraje to Holandia i Korea Południowa. Jednak wśród tych banków centralnych nie wszystkie planują rozpocząć współpracę z CBDC. Szereg z nich, takich jak Bank of Canada i South African Reserve Bank, wyjaśniło, że uruchamiają te programy pilotażowe, aby właściwie ocenić możliwości i ryzyka związane z CBDC i jak najlepiej przygotować się do wydania CBDC, jeśli to konieczne..

przyjęcie cbdc

Jak różne kraje wdrażają CBDC

Chociaż wiele banków centralnych prawdopodobnie wyda CBDC w nadchodzących latach, jest całkiem pewne, że nie będą one dokładnie takie same. Istnieje wiele opcji projektowych, które zależą od kontekstu krajowego i pytań, takich jak: 

  • Czy używana jest gotówka? 
  • Czy ludzie przywiązują się do prywatności, jaką daje gotówka? 
  • Czy pieniądze banku komercyjnego są uważane za bezpieczne? 
  • Jaki jest poziom włączenia finansowego? 

Wśród realizowanych inicjatyw już widać różnice. Na przykład projekt o nazwie „Piaskowy dolar”Na Bahamach ma na celu zapewnienie mieszkańcom łatwiejszego dostępu do usług finansowych w świetle trudności gospodarczych po zniszczeniach infrastruktury finansowej przez huragan Dorian. W związku z tym umożliwiają społeczeństwu korzystanie z portfela CBDC bez konta bankowego i bez pytania o identyfikację użytkownika w przypadku niewielkich kwot. Planują ruszyć już pod koniec tego roku. 

Cel Chin jest inny. Od 2014 roku pracują nad projektem Digital Currency and Electronic Payment (DCEP), aby konkurować z dominacją dolara jako globalnej waluty rezerwowej w ramach szerszej strategii Pasa i Szlaku. W 4 miastach trwają prace pilotażowe, a 20 prywatnych firm, w tym McDonald’s i Starbucks, bierze udział w eksperymencie. Najwyraźniej chińskie CBDC nie używa blockchain, ale wykorzystuje niektóre z jego kluczowych komponentów, takich jak asymetryczna kryptografia i inteligentne kontrakty. 

Szwecja ma wyjątkową pozycję gospodarczą: jest najmniej zależnym od gotówki krajem na świecie, z zaledwie 1% PKB w gotówce, w porównaniu z 11% w strefie euro. Spadek wykorzystania gotówki obserwowany w ciągu ostatnich kilku lat skłonił niektórych kupców do odrzucenia jej jako środka płatniczego, ponieważ była zbyt kosztowna. Nie planują jeszcze uruchomienia, ale nadal są często opisywani jako jedna z najbardziej zaawansowanych inicjatyw.

Bank Anglii nie zbudował jeszcze żadnej technologii dla CBDC, ale opublikował bardzo dokładną Dokument do dyskusji. Opisują możliwy projekt architektury oparty na modelu platformy publiczno-prywatnej. Koncepcja polega na tym, że CBDC, jako magazyn wartości, byłby rozliczany w głównej księdze głównej prowadzonej przez bank centralny, który mógłby wykorzystać prywatny i dozwolony łańcuch bloków. Podczas gdy główna księga zapewni najprostsze funkcje płatności, niektóre upoważnione firmy prywatne zapewniłyby przyjazne dla użytkownika interfejsy do korzystania z CBDC, ale będą również świadczyć dodatkowe usługi, takie jak pożyczki i oprocentowane rachunki oszczędnościowe. To partnerstwo między bankiem centralnym a bankami komercyjnymi oznaczałoby, że CBDC nie tylko zapewni niezawodną i wydajną infrastrukturę płatniczą, ale także będzie wspierać innowacje cyfrowe ze strony firm prywatnych..

Poza testowanymi krajowymi CBDC, co by było, gdyby banki centralne na całym świecie współpracowały przy tworzeniu wspólnych standardów dla CBDC? Takie globalne standardy uprościłyby interoperacyjność między tymi systemami banków centralnych, co znacznie zmniejszyłoby koszt i złożoność płatności transgranicznych. Na tej ścieżce jest kilka inicjatyw, w tym nowy Bank Rozrachunków Międzynarodowych grupa banków centralnych, wraz z sześcioma innymi bankami centralnymi, które utworzyły grupę roboczą na początku tego roku w celu zbadania wspólnych standardów. Niestety, ta inicjatywa jest nadal odizolowana i nie udostępniono jeszcze publicznie żadnych informacji na temat rezultatów.

Jak CBDC stanie się Game Changer w zakresie płatności detalicznych

Myślę, że jest oczywiste, że w ciągu najbliższych kilku lat zobaczymy kilka CBDC wydawanych „na serio” na całym świecie. Jednak chociaż większość ludzi skupia się dziś na ustaleniu, kto będzie pierwszym bankiem centralnym, który wyemituje CBDC, myślę, że powinniśmy przyjrzeć się bliżej „kto zbuduje najlepszy?” Które CBDC naprawdę zmieni grę pod względem płatności detalicznych?

Moim zdaniem CBDC może potencjalnie zmienić zasady gry w branży płatniczej, jeśli zostanie spełniony jeden warunek: cyfrowa waluta banku centralnego musi zostać zbudowana jako otwarta i współdzielona infrastruktura dla sektora prywatnego, aby można ją było łatwo zbudować. . Musi być otwarty, przejrzysty i dostępny, ponieważ nikt nie chce już budować i używać systemów wyciszonych! W związku z tym zdecydowanie zalecam bankom centralnym na całym świecie, aby zwróciły uwagę na główne przemiany zachodzące w publicznych ekosystemach blockchain, w szczególności Ethereum, i odważyły ​​się zbudować podobną otwartą infrastrukturę, która będzie sprzyjać innowacjom cyfrowym. Skorzystajmy z zalet decentralizacji w połączeniu z solidnym zaufaniem oferowanym przez banki centralne!

Obejrzyj nasze seminarium internetowe na temat CBDC i Stablecoins

Dowiedz się, co oznaczają CBDC dla przyszłości pieniądza. Oglądaj CBDCIndustry Insight PłatnościNewsletter Zapisz się do naszego newslettera, aby otrzymywać najnowsze wiadomości dotyczące Ethereum, rozwiązania dla przedsiębiorstw, zasoby dla programistów i nie tylko.Kompletny przewodnik po sieciach biznesowych BlockchainPrzewodnik

Kompletny przewodnik po sieciach biznesowych Blockchain

Wprowadzenie do tokenizacjiWebinar

Wprowadzenie do tokenizacji

Przyszłość finansów, aktywów cyfrowych i DeFiWebinar

Przyszłość finansów: aktywa cyfrowe i DeFi

Co to jest Enterprise EthereumWebinar

Co to jest Enterprise Ethereum?

Banki centralne i przyszłość pieniądzaBiały papier

Banki centralne i przyszłość pieniądza

Komgo Blockchain dla finansowania handlu towaramiCase Stud

Komgo: Blockchain dla finansowania handlu towarami

Mike Owergreen Administrator
Sorry! The Author has not filled his profile.
follow me